YETKİNLİK TESTİ

Azərbaycan Mərkəzi Bankı (AMB) son illər ərzində bank sisteminin ən əhəmiyyətli islahatlarından birinə başlayıb. Söhbət bankların kapital tələblərini və maliyyə sarsıntılarına davamlılığını müəyyən edən Bazel III beynəlxalq standartlarına keçiddən gedir.

Uyğunlaşma üçün keçid dövrü müəyyən edilib: 2026-cı il ərzində banklar öz daxili proseslərini və hesablamalarını yeni tələblərə uyğunlaşdırmalı, 2027-ci il yanvarın 1-dən etibarən isə qaydalar bazar iştirakçıları üçün məcburi olacaq.

Bu, niyə vacibdir?

Keçmişdəki maliyyə böhranlarının təcrübəsi göstərib ki, normativlərə formal riayət etmək hər zaman bankın real dayanıqlılığı demək deyil. Kağız üzərində kapital kifayət qədər görünə bilərdi, lakin təcrübədə zərərləri qarşılamaq üçün kifayət etmirdi. Bu, əsasən kapitalın əhəmiyyətli hissəsinin aşağı keyfiyyətli olması, risklərin isə şişirdilmiş səviyyədə olması ilə izah edilirdi.

Bazel III standartları məhz bu problemi həll etmək üçün nəzərdə tutulub. Yeni tənzimləmə modelində sadəcə kapitalın həcmi deyil, onun real olaraq zərərləri qarşılamaq və stressli şəraitdə bankın sabitliyini qorumaq qabiliyyəti əsas rol oynayır.

Bu qərara uyğun olaraq, AMB-nin İdarə Heyətinin 16 dekabr 2025-ci il tarixli qərarı ilə “Bank kapitalının və onun adekvatlığının hesablanması Qaydaları”na dəyişikliklər edilib. Bu dəyişikliklər ayrı-ayrı normativlərə deyil, tənzimləyici kapitalın tərkibindən və kapital buferlərindən risklərin qiymətləndirilməsi yanaşmalarına qədər prudensial tənzimləmənin özünün quruluşuna toxunur. Əslində, söhbət göstəricilərin texniki düzəlişindən deyil, bütövlükdə bank sisteminin dayanıqlılıq məntiqinin yenidən nəzərdən keçirilməsindən gedir.

Yeni qaydalara əsasən, bank kapitalı iki səviyyəyə bölünür. Birinci səviyyəyə onun ən etibarlı hissəsi - bankın öz vəsaitləri və açıqlanmış ehtiyatları aiddir. Məhz bu kapital, ilk növbədə, zərərlərin ödənilməsi üçün istifadə olunur və faktiki olaraq “təhlükəsizlik yastığı” rolunu oynayır.

İkinci səviyyəli kapital köməkçi xarakter daşıyır. O da kapitalın ümumi strukturunda nəzərə alınır, lakin daha az dayanıqlı hesab edilir və eyni dərəcədə zərərləri udmaq qabiliyyətinə malik deyil.

Bazel III standartlarına görə, bankın ümumi kapitalı risk nəzərə alınmaqla çəkilmiş aktivlərin azı 8%-ni təşkil etməlidir. Bu zaman azı 6% məhz birinci səviyyəli kapitala aid olmalıdır. Əvvəllər tələblər bu qədər sərt deyildi və kapitalın keyfiyyəti ikinci dərəcəli rol oynayırdı.

Kapital buferləri

Minimal normativlərdən əlavə, Bazel III xüsusi “möhkəmlik ehtiyatları”nın - bankların əlverişli dövrlərdə formalaşdırmalı olduqları kapital buferlərinin tətbiqini nəzərdə tutur.

Sadə dillə desək, söhbət “qara gün üçün” olan maliyyə ehtiyatından gedir. İqtisadiyyatın yavaşlaması və ya böhranın başlanması halında bank, kreditləşməni kəskin azaltmadan, bu ehtiyatdan istifadə edə bilər.

Prinsipial cəhət odur ki, kapital buferləri yalnız ən keyfiyyətli birinci səviyyəli kapital, yəni birbaşa zərərləri qarşılamaq qabiliyyətinə malik vəsaitlər hesabına formalaşdırılır.

Yeni sistemin əsas elementlərindən biri əks-tsiklik kapital buferləridir: banklar üçün bir növ “yağış fondu”. Onların həcmi risk dərəcəsi üzrə ölçülmüş aktivlərin 0%-dən 2,5%-dək hüdudlarında dəyişə bilər və iqtisadi yüksəliş dövrlərində tətbiq edilir. Bu, iqtisadi tənəzzül və ya resessiya mərhələsində itkiləri qarşılamaq üçün kapitalı əvvəlcədən toplamağa imkan verir.

Minimal tələblər və kapital buferləri nəzərə alınmaqla, bankların kapitalına ümumi yük 10,5%-ə çata bilər.

Azərbaycan Banklar Assosiasiyasında (ABA) qeyd edirlər ki, Bazel III standartlarına keçid həm gözlənilən, həm də gözlənilməz itkiləri qarşılamaq üçün daha etibarlı baza formalaşdırır və kapital həcmini qəbul edilən risklərin real səviyyəsi ilə daha dəqiq əlaqələndirməyə imkan verir.

“Nəticədə, tənzimləmənin mərkəzində məhz birinci səviyyəli kapital olur, kapital buferlərinin əhəmiyyəti güclənir, leverec və likvidlik üzrə tələblər isə klassik yetərlilik göstəricilərini tamamlayır. Bu, banklar üçün daha sərt, lakin eyni zamanda daha şəffaf dayanıqlılıq modelidir ki, burada normativlərin formal yerinə yetirilməsi onların iqtisadi məzmununa və streslərə qarşı durmaq qabiliyyətinə yol verir”, - ABA-dan vurğulayıblar.

Yeniliklərin bankların kredit siyasətinə təsirinə gəlincə, bunun qısamüddətli perspektivdə baş verəcəyi istisna edilmir. Azərbaycan Banklar Assosiasiyasında güman edirlər ki, uyğunlaşma dövründə banklar daha ehtiyatlı davrana və müvəqqəti olaraq bəzi kredit növləri üzrə “risk iştahı”nı azalda bilərlər.

Ən həssas məsələlərdən biri yeni tələblərin real sektorun maliyyələşdirilməsinə təsiri olaraq qalır. ABA-da etiraf edirlər ki, keçid mərhələsində ehtiyatlı yanaşma mümkündür. Bu zaman banklar müəyyən seqmentlərdə kreditləşmə şərtlərini və ya həcmlərini müvəqqəti olaraq yenidən nəzərdən keçirirlər.

Lakin uzunmüddətli perspektivdə islahatın məqsədi bunun tam əksidir. Kapital bazasının gücləndirilməsi banklara böhran dövrlərində kreditləşməni dayandırmamağa, əksinə, biznes və əhalini maliyyələşdirmək imkanını qorumağa imkan verməlidir.

Məhz daha dayanıqlı kapital mövqeyi iqtisadi sarsıntılar dövründə kəskin kredit sıxılması ehtimalını azaldır, maliyyə axınlarını daha proqnozlaşdırıla bilən edir və kreditləşmənin iqtisadi dövrün fazasından asılılığını azaldır.

Başqa sözlə, islahatın vəzifəsi kredit fəallığını məhdudlaşdırmaq deyil, onun şoklara qarşı zəifliyini azaltmaqdır. Güclü kapitala malik banklar hətta makroiqtisadi dəyişkənlik şəraitində belə, kreditləşməni dəstəkləmək qabiliyyətinə malikdir və bu da ənənəvi olaraq iqtisadi tənəzzülləri gücləndirən kəskin “qırılmalar”dan qaçmağa imkan verir.

Borclara və likvidliyə nəzarət

Kapitala tələblərdən əlavə, Bazel III bankların gizli zəifliklərini azaltmağa yönəlmiş əlavə məhdudiyyətlər tətbiq edir.

Birincisi, həddindən artıq borc yükünə limit qoyulur. Hətta bankın aktivləri formal olaraq “aşağı riskli” hesab edilsə də, balansı borclar hesabına həddindən artıq artırmaq qadağan olunur. Bu yanaşma bankın dayanıqlılığının xəyali olduğu və risklərin şişirdilmiş qiymətləndirmələrindən asılı olduğu vəziyyətin qarşısını almaq üçün nəzərdə tutulub.

İkincisi, likvidliyə olan tələblər əhəmiyyətli dərəcədə sərtləşdirilir. Bank əmanətçilər və kontragentlər qarşısında öhdəliklərini hətta stress ssenarisi şəraitində yerinə yetirmək üçün daim kifayət qədər yüksək likvidli vəsait ehtiyatına malik olmalıdır. Bu, ani iflasların və bazarda panika əhvali-ruhiyyəsinin yaranma ehtimalını azaldır.

Bu cür müdafiə tədbirinin əsas elementi leverec üzrə minimal tələbdir. Bazel III çərçivəsində risk profilindən asılı olmayaraq, 1-ci dərəcəli kapital bankın ümumi aktivlərinin azı 3%-ni təşkil etməlidir. Bu risk çəkili olmayan göstərici hətta formal risk qiymətləndirmələri əlverişli göründüyü hallarda belə, balansın həddindən artıq şişirdilməsini məhdudlaşdırır.

Paralel olaraq məcburi likvidlik göstəriciləri tətbiq edilir. Likvidliyin əhatə əmsalı bankın 30 günlük stress ssenarisindən keçmək qabiliyyətini təmin edir, xalis stabil maliyyələşdirmə əmsalı isə maliyyələşdirmə strukturunun bir il müddətində dayanıqlılığını qiymətləndirir. Bu alətlər birlikdə likvidlik böhranları və aktivlərin məcburi satışı ehtimalını, yəni sistem şoklarının yayılmasının əsas mexanizmlərindən birini azaldır.

Banklara bir il vaxt verilib

Bazel III standartlarına keçid banklardan təkcə əlavə resurslar deyil, həm də dərin daxili yenidənqurma tələb edir. Söhbət İT sistemlərinin, hesabatlılığın, risklərin idarə edilməsi üzrə daxili metodikaların yenilənməsindən, həmçinin heyətin hazırlanmasından və təlimindən gedir.

Məhz buna görə tənzimləyici keçid dövrünü nəzərdə tutub. 2026-cı il ərzində banklar kapitalı yeni qaydalarla hesablayacaq və formal olaraq tələblərin sonradan qüvvəyə minməsinə baxmayaraq, AMB-yə hesabat verəcəklər. Bu cür yanaşma mümkün zəif yerləri əvvəlcədən aşkar etməyə və keçidi daha hamar və idarə olunan etməyə imkan verir.

ABA-nın məlumatında qeyd olunub ki, hazırkı mərhələdə heç bir bank formal olaraq yeni normativlərin təsiri altına düşmür, çünki indi bank sektorunun gələcək modelinin təməli qoyulur.

Bazel III-ə keçidin tamamlanması təkcə bankların daxili dayanıqlılığı baxımından deyil, həm də onların xarici qavrayışı baxımından vacibdir. Tənzimləmənin beynəlxalq standartlara uyğunlaşdırılması prudensial sistemi xarici investorlar və reytinq agentlikləri üçün daha şəffaf və müqayisə edilə bilən edir.

Bu, ortamüddətli perspektivdə kapitalın keyfiyyəti və bankların risk profilinin qiymətləndirilməsini asanlaşdırır. Bu da borc alma şərtlərinə, risk premiyası səviyyəsinə və xarici kapital bazarlarına çıxışa müsbət təsir göstərə bilər. Nəticədə, bu, ümumilikdə ölkənin maliyyə sektoruna inamın artması deməkdir.

Bir sözlə, Bazel III-ə keçid bankların fəaliyyətini çətinləşdirmək cəhdi deyil, iqtisadiyyatı kəskin və baha başa gələn bank böhranlarından qorumaq alətidir. İslahatın ardıcıl həyata keçirilməsi ilə bank sistemi daha dayanıqlı olacaq, biznes və əhali isə iqtisadi qeyri-sabitlik dövrlərində də maliyyələşməyə daha etibarlı çıxış əldə edəcəklər.